武汉封城。光谷遇难。
图源:网络
打开一幅中国地图,以秦淮线纵分南北,武汉坐居南方之“中”、长江之“中”,地理位置优越,航道便利,早在洋务运动时期武汉就是工业重镇,根据wind发布的数据,位于湖北境内的上市公司共有95家;按照注册地址筛选,位于湖北境内的上市公司共有107家。长江存储这样的半导体龙头企业自然在列。
2016年底,中国国家储存器基地决定落地武汉,芯片、显示器、激光这三大细分行业,搭建了武汉“产业立市”规划项目集成电路、新兴显示器件、下一代信息网络和生物医药4个产业集群中其中的两个国家战略性新兴产业集群。长江存储作为主导产业中的龙头企业,其兴衰将直接影响到国内以及全球电子产品供应链。市场研究机构ESMC表示,武汉疫情已经成为继中美贸易争端、英国脱欧之后的第三大电子产业“危机”。
图源:长江存储(董事长赵伟国)
就在疫情爆发前一周,长江存储董事长赵伟国在市场合作伙伴的年会上表示,“2020年是存储器黄金十年新的开始。随着5G、AI、大数据、物联网、云计算等技术的发展,存储器市场需求将呈现指数级增长。”之所以有此勇气,是因为早在此前完成了64层3D NAND闪存芯片及存储器的研发,并且得到了市场合作伙伴国科微和联芸科技的认可,其二者的新品发布会就在年后。
图源:长江存储官网(64层3D NAND闪存晶圆)
从官方公布的信息推断可以得到,2020年决定了长江存储,乃至于中国存储技术的两个至关重要的节点:
一是实现大规模量产,也就是产能达到30万片/月的设计产能,从而使中国自主可控的储存器芯片真正实现国产化;
二是实现从64层3D NAND闪存技术跳过96层3D NAND闪存技术,直接发展128层3D NAND闪存技术,在技术上从落后于国际领先大厂到同步国际领先大厂的跨越发展。
但是,一切都装在一个大前提里,“如果一切顺利。”
这场突如其来的疫情不仅让十四亿国人陷入恐慌,对于产业链也将带来无法估量的影响。据媒体报道,全球的闪存芯片大厂三星、SK 海力士、美光、西部数据、铠侠都在紧盯着武汉疫情和长江存储的最新近况。外资分析师指出,武汉病毒的封城事件可能导致当地晶圆厂关闭,或是供给中断,将“重创”当地晶圆厂,也直接点出“中国的产能下降可能会给美国企业带来更多利好”。因此他们认为,美光、西部数据两家美系存储厂将是武汉肺炎封城事件的最大得利者。
武汉封城之后,不少企业纷纷在第一时间回应、发布公告,以求稳定人心,有媒体写道,“封城不封产,防疫产业链24小时连轴转。”事实上,熟悉半导体工厂运营的人会知道,晶圆厂是365 天不停工的,不会有农历春节假期导致停工或关闭的情况,只有每年(或是更久)会进行一次岁修,让一些机器设备暂停运转。
产能未断,这是毋庸置疑的。长江存储目前面临的主要问题在于:人员复工和原料支持。机器在转不代表所有人都在岗位上,依旧有很大一部分员工因为封城无法按时回到岗位上,另一方面,运输将成为封城后大部分企业的主要问题,长江存储上游能否按时供货将成为最大变数,接受考验的时候到了。
下面我们通过公开的数据信息,盘点一下长江存储的情况:
从2020年1月1号开始,长江存储总计发布了32条招投标信息,均为以前采购批次的招投标内容。包括招标信息7条,中标信息4条,中标候选人公示1条,评标结果公示9条。从1月份这32份招标相关的公告来看,长江存储现阶段的设备采购和安装情况没能完成,而且有可能还处于大规模需求的阶段。
其次,随着疫情的不断加剧和蔓延,疫情中心——湖北省发文要求全省各类企业复工时间不早于2月13日24时。
从企业公开的信息看,至少有一点可以肯定:驻守在厂区的长江存储员工及合作厂商的员工,均没有感染病例。
其实,长江存储是一个3D NAND 新秀,以目前 1~2 万片的产能,实际上是无法左右全球 3D NAND 芯片市场的供需的。为什么如此之受国家重视,同时也让国际大厂虎视眈眈?甚至早在疫情之前,三星、SK海力士以及镁光三大储存器巨头不约而同的进行减产,放缓投资进度,减少产能扩建,其目的正是冲击长江存储。
因为,存储芯片是一个供需极度敏感的产业,市场敏感地受到供需关系的影响,即使是1%~3% 的供需增减,都会牵动存储价格波动。从某种意义上来说,长江存储带来的心理效应大于其产能本身。一旦存储器价格波动,就会牵动下游分销商的采购行为。
原材料供应和物流方面的问题,应该是现阶段长江存储最大的问题。储存器需要的氧化物/氮化物(ONON)、氧化物/多晶硅(OPOP)的薄膜供应,很大程度上依赖日本进口。从公开的报告来看,替代料低于20%。物流方面,若疫情导致原料供应不及、受阻,甚至暂停生产,会冲击到相关供应商。这很可能影响长江存储和全中国大陆其他工厂的生产进度,甚至导致武汉储存器产出中断。
图源:长江存储(存储器基地)
目前的武汉,就像一座围城。我说的不是钱钟书笔下那个城外的人想出来,城里人想进去的比喻,而是冷兵器时代的断水断粮。在资本市场,有更多的目光在盯着长江存储的动作,一方面盯紧产能,另一方面关注下游的出货和消耗。物流、原料、工人复工等每个因素都将影响这场战役的成败,长江存储也需要比以往更多的汗水和艰辛来度过这一难关,硝烟散尽,一定会在这场拉锯战获得自己的地位,如文学作品中描写的,一道天光射向武汉。
- 蜜度索骥:以跨模态检索技术助力“企宣”向上生长
- 特斯拉发布会后股价重挫,市值单日蒸发超4700亿元
- 爱玛科技董事长被留置,股价大跌市值缩水
- AMD股价下挫 发布新型AI芯片但未带来投资者盼望的信息
- 比亚迪上半年研发投入超200亿元,比特斯拉多出约40亿
- 英伟达第二财季营收300.40亿美元 净利润同比大增168%
- 知名特斯拉投资人“心灰意冷”:持仓已砍半,AI和机器人都救不了它!
- 腾讯音乐Q2持续高质量增长:总收入71.6亿元,付费用户数1.17亿
- 微软Q4营收647亿美元净利220亿 盘后一度大跌7%
- 英伟达市值接近苹果 高增长可以持续吗?
- 优信发布财报:零售量环比同比均增长 预计2025财年业务量增长超200%
免责声明:本网站内容主要来自原创、合作伙伴供稿和第三方自媒体作者投稿,凡在本网站出现的信息,均仅供参考。本网站将尽力确保所提供信息的准确性及可靠性,但不保证有关资料的准确性及可靠性,读者在使用前请进一步核实,并对任何自主决定的行为负责。本网站对有关资料所引致的错误、不确或遗漏,概不负任何法律责任。任何单位或个人认为本网站中的网页或链接内容可能涉嫌侵犯其知识产权或存在不实内容时,应及时向本网站提出书面权利通知或不实情况说明,并提供身份证明、权属证明及详细侵权或不实情况证明。本网站在收到上述法律文件后,将会依法尽快联系相关文章源头核实,沟通删除相关内容或断开相关链接。